بازارهای اروپایی برای تأثیر داده های تورم ایالات متحده آماده می شوند

بازارهای سهام اروپا برای شروع محتاطانه روز چهارشنبه آماده شده اند، زیرا سرمایه گذاران در انتظار انتشار گزارش تورم ماهانه ایالات متحده می باشند. این شاخص کلیدی اقتصادی می تواند بر تصمیمات سیاست پولی آتی فدرال رزرو تأثیر بگذارد. بازارهای سهام اروپا در روز سه‌شنبه پس از تعطیلات عید پاک شاهد افزایش جزئی بودند، با این حال جو بازار همچنان محتاطانه است. سرمایه گذاران از نزدیک شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) ایالات متحده را برای ماه مارس زیر نظر دارند و به دنبال درک تداوم افزایش قیمت ها و تأثیر بالقوه آن بر اقدامات فدرال رزرو هستند. بسیاری بر این باورند که فدرال رزرو در حال نزدیک شدن به پایان چرخه افزایش نرخ تهاجمی خود است، اگرچه ممکن است افزایش نرخ دیگری در افق ماه مه و زمانی که سیاست گذاران دوباره گرد هم می آیند، باشد.

اشاره رئیس فدرال رزرو فیلادلفیا به پایان نزدیک به چرخه افزایش نرخ

روز سه شنبه، پاتریک هارکر، رئیس بانک فدرال رزرو فیلادلفیا، پیشنهاد کرد که فدرال رزرو ممکن است به زودی افزایش نرخ بهره را متوقف کند و در عین حال بر تعهد بانک مرکزی برای مهار تورم از سطوح بالاتر فعلی آن تاکید کرد. با توجه به عدم انتشار داده های اقتصادی قابل توجه در اروپا در روز چهارشنبه، انتظار می رود بازارهای سهام تا زمان انتشار گزارش تورم ایالات متحده در یک الگوی ادامه دهنده باقی بمانند. پیش‌بینی می‌شود که این گزارش نشان دهد که شاخص تورم اصلی، که نوسان قیمت مواد غذایی و انرژی را در نظر نمی‌گیرد، در ماه مارس 0.4 درصد نسبت به ماه قبل و 5.6 درصد نسبت به مدت مشابه سال قبل افزایش یافته است.

در اخبار شرکتی، شرکت فرانسوی کالاهای لوکس LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton قرار است گزارش فروش فصلی خود را اواخر روز چهارشنبه منتشر کند. این به‌روزرسانی ممکن است بینش‌هایی درباره واکنش بازار چین به کاهش محدودیت‌های COVID-19 در پایان سال گذشته ارائه دهد.

پس از هشدار رکود رئیس فدرال رزرو، خرید دارایی های امن باعث افزایش قیمت طلا شد

قیمت طلا در روز چهارشنبه افزایش قابل توجهی را تجربه کرد، زیرا نگرانی ها در مورد رکود احتمالی در سال جاری باعث افزایش خرید امن شد. افزایش قیمت طلا پس از آن اتفاق افتاد که نیل کشکاری، رئیس فدرال رزرو مینیاپولیس نسبت به رکود اقتصادی بالقوه ابراز نگرانی کرد و سرمایه گذاران نیز منتظر شاخص های اقتصادی بیشتر ایالات متحده بودند که در اواخر روز منتشر می شود.

نظرات کاشکاری رئیس فدرال رزرو قبل از انتشار داده های کلیدی تورم

کاشکاری هشدار داد که افزایش نرخ بهره و کاهش سرعت وام‌دهی به دنبال فروپاشی چندین بانک آمریکایی می‌تواند منجر به رکود در سال جاری شود. با این حال، او همچنین استدلال کرد که حفظ تورم بالا می‌تواند مضرتر باشد. این اظهارات در آستانه انتشار آمار تورم شاخص قیمت مصرف کننده است که انتظار می رود در ماه مارس کاهشی را نشان دهد. با وجود این، پیش‌بینی می‌شود که تورم اصلی، که قیمت‌های مواد غذایی و انرژی را در بر نمی‌گیرد، به طور مداوم بالا باقی بماند و به طور بالقوه فشار کلی قیمت‌ها را تشدید کند.

نفع طلا و سایر دارایی های غیر بازده در توقف احتمالی چرخه افزایش نرخ بهره فدرال رزرو

فدرال رزرو متعهد شده است به منظور مبارزه با تورم بالا، به افزایش نرخ بهره ادامه دهد. پیش بینی می شود صورتجلسه اخیر بانک مرکزی که قرار است روز چهارشنبه منتشر شود، بینش بیشتری از این تعهد ارائه کند. توقف بالقوه در چرخه افزایش نرخ بهره فدرال رزرو می تواند با کاهش هزینه فرصت نگهداری این دارایی ها به نفع طلا و سایر دارایی های بدون بازده باشد. همزمان، دلار آمریکا در برابر سبدی از ارزها در روز چهارشنبه تضعیف شد و بازدهی خزانه داری شاهد کاهش در معاملات یک شبه بود.

در پی هشدار کاشکاری، تقاضا برای طلا به عنوان دارایی امن افزایش یافت. هر اونس هر اونس طلا نقطه ای و آتی طلا با 0.5 درصد افزایش به 2013.33 دلار و 2028.25 دلار رسید. این باعث می شود که هر دو ابزار طلا تقریباً 60 دلار کمتر از رکورد 2020 باشند. سقوط چندین بانک ایالات متحده در اوایل ماه مارس این انتظار را افزایش داد که فدرال رزرو ممکن است ظرفیت محدودی برای ادامه افزایش نرخ بهره داشته باشد و به سیر صعودی طلا کمک کند.

تثبیت قیمت نفت با پیش بینی تورم و گزارش موجودی ها

در آستانه انتشار آمارهای تورم ایالات متحده و ذخایر نفت خام دولتی، قیمت نفت در روز چهارشنبه بطور کلی تثبیت شده است. علیرغم گزارش موسسه نفت آمریکا از افزایش 380 هزار بشکه ای ذخایر نفت خام در هفته گذشته، کاهش ارزش دلار آمریکا موجب افزایش 2 درصدی شاخص های نفت خام در روز سه شنبه شد.

در معاملات صبح اروپا قیمت نفت خام آمریکا با 0.2 درصد افزایش به 81.67 دلار در هر بشکه رسید، در حالی که قرارداد برنت نیز با 0.2 درصد افزایش به 85.79 دلار رسید.